Wzrosty i spadki
W ostatnim tygodniu największy wzrost kursu wśród obligacji notowanych na Catalyst zanotowały papiery dłużne spółki BBI Development. Kurs serii BBI0215 wzrósł o 6,00 pkt. Proc. do 106,00. Tygodniowy obrót sesyjny wyniósł 218,6 tys. PLN. We wtorek zakończyły się notowania obligacji serii BBZ0613 (BBI Zeneris), której kurs zamknięcia wyniósł 97,50. W przypadku wykupu obligacji inwestorzy zrealizują tygodniowy zysk w wysokości 4,50 pkt. proc. W minionym tygodniu obrót na serii BBZ0613 wyniósł 13,4 tys. PLN.
Największy spadek kursu zanotowały obligacje spółki MEW. Kurs serii MSA1013 spadł o 10,50 pkt. proc. do 78,50 (obrót sesyjny wyniósł 52,4 tys. PLN). Spadek kursu o 8,00 pkt. proc. do 90,00 zanotowały obligacje dewelopera Trust. W transakcjach sesyjnych obrócono w zeszłym tygodniu 6,3 mln PLN.
Wyniki finansowe
Kredyt Inkaso (19.06) – W roku 2012/13 zakończonym 31 marca 2013 spółka wygenerowała 110,4 mln PLN przychodów (+74% rdr) oraz osiągnęła wynik EBITDA równy 49,7 mln PLN (+57% rdr). Wartość przepływów operacyjnych wyniosła 63,0 mln PLN vs. -227,6 mln PLN w 2011/12. Poziom długu netto spółki zmniejszył się o 13,7 mln PLN rdr do 235,3 mln PLN. Wskaźnik dług netto/EBITDA za okres 12 miesięcy zakończony 31 marca 2013 wyniósł 4,7x, a pokrycie odsetek zapłaconych wynikiem z działalności operacyjnej równe było 1,8x. Na koniec marca 2013 Kredyt Inkaso posiadało 42,8 mln PLN w gotówce.
Na prezentacji wyników spółka podała, że w 2013/14 zamierza zainwestować 100 mln PLN w portfele wierzytelności (po ok. 1/3 w Polsce, Rumunii i w Rosji). Kredyt Inkaso zamierza wejść na rynek rosyjski jeszcze w tym roku kalendarzowym, gdzie chce (tak jak w Bułgarii) uruchomić obsługę windykacyjną na zlecenie. W Polsce spółka planuje uruchomić pożyczki gotówkowe oraz osiągnąć istotny udział w rynku usług windykacji prawnej na zlecenie. W 2013/14 spółka zamierza zwiększyć liczbę agentów zespołu windykacji terenowej z 20 do 100 oraz przekazać do e-sądów 60 tys. spraw w pierwszym kwartale 2013/14. Od roku 2013/14 Kredyt Inkaso zmieni zasady prezentacji wyników finansowych, których szczegóły nie zostały jeszcze ujawnione.
Na rynku Catalyst notowanych jest siedem serii obligacji o wartości nominalnej 232 mln PLN. Najbliższy termin wykupu przypada na kwiecień 2014, gdy zapada 60 mln PLN obligacji. W maju 2015 zapada 69 mln PLN obligacji, a na 2016 zaplanowany jest wykup pięciu serii obligacji o łącznej wartości nominalnej równej 103 mln PLN.
Informacje ze spółek
Amrest (19.06) – Spółka dokonała emisji 140 mln PLN niezabezpieczonych obligacji. Data wykupu papierów została ustalona na 30 czerwca 2018. AmRest szacuje, że poziom skonsolidowanego zadłużenia netto do czasu całkowitego wykupu obligacji nie przekroczy 3,5x wartości skonsolidowanego wyniku EBITDA za okres ostatnich 12 miesięcy.
Eurocash (21.06) – Spółka wyemitowała 140 mln PLN obligacji w ramach programu emisji do 500 mln PLN. Oprocentowanie obligacji oparte jest na stawce WIBOR6M powiększonej o marżę w wysokości 145 punktów bazowych. Kurs emisyjny jednej obligacji był równy 99,25, co po uwzględnieniu marży w wysokości 1,45% stanowi ekwiwalent marży w wysokości 1,60% dla emisji obligacji po cenie emisyjnej równej 100,00. Obligacje zostały zabezpieczone poręczeniami przez spółki zależne – Tradis oraz KDWT. Termin wykupu obligacji zaplanowany jest na 2018.
Gant Development (19.06) – Deweloper poinformował, że nie dokonał wykupu obligacji serii GNT0613 o wartości nominalnej równej 21 mln PLN. Dodatkowo spółka nie zapłaciła odsetek za IV okres odsetkowy tej obligacji. Gant Development zamierza spłacić zobowiązania do 5 lipca 2013. W poniedziałek deweloper poinformował o wydłużeniu terminu na składanie zapisów na obligacje serii BF (o wartości emisji do 195 mln PLN) do 2 lipca 2013. Oprocentowanie obligacji ma być oparte na stawce WIBOR3M powiększonej o marżę w wysokości 650 punktów bazowych. Planowany termin wykupu obligacji został ustalony na 2016.
Marka (20.06) – Zarząd spółki poinformował, że 19 czerwca 2013 upłynął termin składania żądań przedterminowego wykupu obligacji serii A o wartości nominalnej równej 14,1 mln PLN zapadających w lutym 2014. Do spółki wpłynęły żądania przedterminowego wykupu 6,0 mln PLN obligacji. Na koniec marca Marka posiadała 3,6 tys. PLN w gotówce.
Marvipol (20.06) – Spółka wyemitowała 16 mln PLN obligacji serii K oraz 29 mln PLN obligacji serii L. Obligacje zostały zabezpieczone na dwóch hipotekach do łącznej kwoty 80 mln PLN. Wykup obligacji zaplanowany jest na 2016.
Marvipol przedterminowo odkupił i umorzył całość emisji obligacji serii MVP0713 o wartości nominalnej równej 16 mln PLN. Dodatkowo spółka dokonała przedterminowego wykupu i umorzenia 26,7 mln PLN z łącznie wyemitowanych 39,4 mln PLN obligacji serii MVP0613. Planowany termin wykupu pozostałych 12,7 mln PLN obligacji zaplanowany jest na 29 czerwca 2013.
PKO BP (21.06) – Agencja ratingowa Moody’s potwierdziła długoterminową ocenę PKO BP na poziomie „A2” z perspektywą negatywną. Rating uwzględnia przejęcie polskich aktywów Nordei, co zdaniem agencji z niskim prawdopodobieństwem może zmienić całościowy profil kredytowy PKO BP.
Robyg (21.06) – Deweloper dokonał przedterminowego wykupu 20 mln PLN obligacji serii ROB1113 (oprocentowanie: 8,35 proc.) oraz 23 mln PLN obligacji serii ROB1213 (oprocentowanie: 8,90 proc.). Na początku czerwca Robyg pozyskał 40 mln PLN z emisji obligacji serii ROB0616 z terminem wykupu w 2016.
Tauron (21.06) – Agencja ratingowa Fitch potwierdziła długoterminową ocenę Tauronu na poziomie „BBB” z perspektywą stabilną. Zdaniem agencji ocena odzwierciedla pozycję spółki na krajowym rynku dystrybucji energii elektrycznej oraz wytwarzania. Fitch przewiduje, że dźwignia finansowa netto grupy (skorygowany dług netto/suma przepływów środków z działalności operacyjnej i odsetek) wzrośnie z 1,3x na koniec 2012 do ok. 3,0x w 2015.
Vedia (17.06) – Zarząd spółki poinformował o dotychczasowym wykupie 0,4 mln PLN obligacji serii VED0613 o łącznej wartości nominalnej równej 4,0 mln PLN z terminem wykupu w dniu 3 czerwca 2013. Vedia szacuje, że do 30 czerwca 2013 otrzyma ze sprzedaży produktów ok. 1,5 mln PLN, które zamierza przeznaczyć na spłatę obligatariuszy.
Widok Energia (18.06) – Zarząd spółki poinformował, że 14 czerwca 2013 Ekofinn-Pol złożył do sądu rejonowego wniosek o ogłoszenie upadłości obejmującej likwidację majątku Widok Energii. Spółka uważa, że wniosek nie ma uzasadnienia, ponieważ celem zabezpieczenia sprawy roszczenia firmy Ekofinn-Pol został ustanowiony depozyt w wysokości 1,0 mln PLN. Nakaz zapłaty w postępowaniu upominawczym utracił moc poprzez skuteczne wniesienie przez Widok Energię sprzeciwu. Obecnie sprawa toczy się w Sądzie Okręgowym w Gdańsku, a wyrok nie został jeszcze wydany. Sprawa jest na etapie postępowania dowodowego.
INFORMACJE O PRZETWARZANIU TWOICH DANYCH OSOBOWYCH
Administratorem Twoich danych osobowych przekazywanych podczas rejestracji w serwisie Obligacje.pl, jest: Obligacje.pl sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie, ul. Złota 59, 00-120 Warszawa, KRS nr 0000394325.
Możesz skontaktować się z nami za pośrednictwem poczty elektronicznej (bok@obligacje.pl) lub telefonicznie (022 110-03-67). Kontakt telefoniczny dostępny jest od poniedziałku do piątku, w godzinach od 10:00 do 16:00.
Cele i podstawa przetwarzania Twoich danych osobowych
Twoje dane osobowe gromadzimy jednorazowo, wyłącznie gdy zakładasz konto i/lub dokonujesz zakupu Usług Płatnych w serwisie Obligacje.pl.
Twoje podstawowe dane osobowe
Gdy zakładasz konto w serwisie Obligacje.pl, gromadzimy jedynie te dane osobowe, które są niezbędne dla prawidłowego świadczenia przez nas usług i wykonania umowy, czyli:
Twoje dane, o których mowa powyżej, przetwarzamy wyłącznie po to, abyśmy mogli wywiązać się z zawartej z Tobą umowy o świadczenie usług, gdy korzystasz z serwisu Obligacje.pl.
Dane osobowe przetwarzane w celu dostarczania Ci informacji o wskazanych przez Ciebie emitentach oraz obligacjach
Jeżeli na swoim koncie wskażesz listę emitentów oraz obligacji, które chcesz obserwować będziemy na Twój adres e-mail przesyłać powiadomienia wraz z aktywnym linkiem dotyczące zmiany notowań wskazanych obligacji, ważnych dat z nimi związanych oraz nowych informacji w serwisie Obligacje.pl o wskazanym emitencie. Te dane przetwarzamy po to, abyśmy mogli wywiązać się z zawartej z Tobą umowy o świadczenie usług, gdy korzystasz z serwisu Obligacje.pl i decydujesz się na korzystanie z takich usług.
Jeśli będziesz chciał zrezygnować z otrzymywania powiadomień, w każdej chwili możesz anulować subskrypcję, wycofując odpowiednie zgody w panelu konfiguracyjnym Twojego konta. Jeśli wolisz, swoje żądanie możesz przesłać nam pocztą elektroniczną lub też zgłosić je telefonicznie.
Dane osobowe przetwarzane w celu dostarczania Ci informacji o aktualnych ofertach
Jeśli wyraziłeś na to zgodę, zaznaczając odpowiednie pole w formularzu rejestracyjnym lub panelu konfiguracyjnym Twojego konta, od czasu do czasu będziemy na Twój adres e-mail przesyłać informacje o aktualnych publicznych emisjach papierów wartościowych, a także informacje o nowościach w serwisie Obligacje.pl.
Także i taką zgodę możesz cofnąć w każdym czasie, korzystając z odpowiedniej opcji w panelu konfiguracji konta. Jeśli wolisz, swoje żądanie możesz przesłać nam pocztą elektroniczną lub też zgłosić je telefonicznie. Wycofanie zgody nie wpływa na zgodność z prawem przetwarzania, którego dokonaliśmy na podstawie Twojej zgody przed jej wycofaniem.
Wyrażenie przez Ciebie zgody na przetwarzanie danych osobowych w tym zakresie jest dobrowolne i nie stanowi warunku założenia konta w serwisie.
Jak długo przechowujemy Twoje dane osobowe?
Twoje dane przetwarzamy tylko tak długo, jak to niezbędne – co oznacza, że usuniemy je, gdy zlikwidujesz swoje konto w serwisie Obligacje.pl bądź w inny sposób rozwiążesz z nami umowę o dostęp do serwisu.
Kto ma dostęp do Twoich danych osobowych?
Do Twoich danych osobowych mamy dostęp wyłącznie my, w tym nasi upoważnieni pracownicy.
Dane te mogą być ponadto przetwarzanie przez naszych współpracowników, którzy świadczą usługi na naszą rzecz, w szczególności w zakresie obsługi księgowej, obsługi IT lub hostingu.
Jeżeli korzystasz z płatności elektronicznych lub kartą płatniczą, możemy udostępniać Twoje dane w zakresie niezbędnym do dokonania płatności firmom obsługującym płatności w serwisie.
Jeżeli wyraziłeś na to zgodę i korzystasz z konta bezpłatnego, niektóre Twoje dane możemy udostępniać naszym partnerom, którymi są współpracujące z nami domy i biura maklerskie, a także krajowe podmioty przeprowadzające prywatne emisje obligacji.
Twoje prawa
W związku z przetwarzaniem Twoich danych osobowych przez serwis Obligacje.pl przysługują Ci różnorodne prawa, o których chcielibyśmy poinformować poniżej.
Wszelkie żądania związane z Twoimi prawami możesz zgłosić nam za pośrednictwem poczty elektronicznej (bok@obligacje.pl) lub poczty tradycyjnej (na adres wskazany powyżej).
Chcemy prawidłowo zabezpieczyć Twoje dane, dlatego też przed wykonaniem Twoich poleceń zastrzegamy sobie możliwość zadania Ci dodatkowych pytań, aby potwierdzić Twoją tożsamość.
Masz prawo dostępu do Twoich danych osobowych
Przysługuje Ci prawo dostępu do treści Twoich danych osobowych, a także prawo do uzyskania potwierdzenia, czy dane te są przetwarzane.
Ponadto w każdej chwili możesz zwrócić się do nas o następujące informacje:
Przysługuje Ci również prawo uzyskania kopii Twoich danych osobowych. Pierwszą taką kopię wydamy Ci bezpłatnie.
Masz prawo żądania sprostowania Twoich danych osobowych
Dbamy o to, by Twoje dane były poprawne i kompletne. Jeśli mimo tego stwierdzisz, że tak nie jest – powiedz nam o tym. W każdym momencie przysługuje Ci prawo sprostowania lub uzupełnienia danych.
Masz prawo żądania ograniczenia przetwarzania Twoich danych osobowych
W pewnych przypadkach możesz żądać, by przetwarzanie Twoich danych osobowych zostało przez nas ograniczone wyłącznie do ich posiadania:
Masz prawo żądania usunięcia Twoich danych osobowych
W pewnych przypadkach możesz żądać, by zgromadzone przez nas Twoje dane osobowe zostały usunięte. Prawo to przysługuje Ci, gdy:
Masz prawo wnieść sprzeciw wobec przetwarzania Twoich danych osobowych
Przysługuje Ci prawo wniesienia sprzeciwu wobec przetwarzania Twoich danych osobowych. Sprzeciw ten będzie uzasadniony, jeśli jego podstawą będą przyczyny związane z Twoją szczególną sytuacją.
Możesz również wnieść sprzeciw, jeśli Twoje dane osobowe wykorzystywane były przez nas dla celów marketingu bezpośredniego.
Masz prawo przenosić Twoje dane osobowe
Masz prawo żądać, by Twoje dane osobowe podane przy rejestracji w serwisie zostały Ci przez nas wydane w ustrukturyzowanym, nadającym się do odczytu maszynowego i powszechnie używanym formacie.
Możesz przesłać te dane innemu administratorowi bez jakichkolwiek przeszkód z naszej strony.
Możesz również zwrócić się do nas o przekazanie Twoich danych wprost innemu administratorowi – wykonamy to, o ile tylko będzie to technicznie możliwe.
Prawo wniesienia skargi do organu nadzorczego
Dokładamy najwyższych starań, by zapewnić najpełniejszą ochronę Twoich danych osobowych zgodnie z przepisami obowiązującego prawa.
Jeśli mimo to uznasz, że przetwarzamy Twoje dane osobowe niezgodnie z prawem, przysługuje Ci prawo wniesienia skargi do organu nadzorczego.
W przypadku Polski organem nadzorczym jest Prezes Urzędu Ochrony Danych Osobowych.
Możesz jednak wnieść skargę również do organu nadzorczego państwa członkowskiego Unii Europejskiej, które jest miejscem Twego zwykłego pobytu, miejscem pracy lub miejscem popełnienia domniemanego naruszenia prawa.
Nie profilujemy
Twoje dane osobowe przetwarzamy w sposób zautomatyzowany. Nie stosujemy jednak profilowania.
Kontakt z nami
Jeśli jakiekolwiek informacje przedstawione powyżej wydają Ci się niejasne, chętnie udzielimy dodatkowych wyjaśnień. Wszelkie pytania związane z polityką prywatności prosimy kierować pocztą elektroniczną (bok@obligacje.pl) lub pocztą tradycyjną (na adres wskazany powyżej).
Zaloguj się