Celem debiutującego w poniedziałek funduszu Beta ETF TBSP Portfelowy FIZ jest replikacja indeksu TBSP, który grupuje stało- i zerokuponowe polskie obligacje skarbowe.
- Ten ostatni rok nie był najlepszy dla funduszy dłużnych i rynku obligacji. Dzisiaj jesteśmy w nieco innej sytuacji, ten timing wejścia funduszu na GPW jest dużo bardziej szczęśliwy (…) W tej chwili te podwyżki stóp, które rynek widzi, są już odzwierciedlone w cenach obligacji – powiedział Robert Sochacki, członek zarządu Beta Securities Poland, spółki odpowiedzialnej za rozwój funduszy indeksowych z rodziny Beta ETF.
W wyniku bezprecedensowej wyprzedaży długu skarbowego tylko od początku października, gdy RPP zaczęła podnosić stopy procentowe, indeks TBSP stracił 7,4 proc. W całym 2021 r. strata na indeksie wyniosła natomiast 9,7 proc.
- Cieszymy się na ten moment debiutu (…) Negatywna stopa zwrotu z ubiegłego roku stworzyła nowe możliwości przed inwestorami – powiedział Mateusz Mucha, zarządzający funduszem.
Jak przekonują twórcy debiutującego ETF-a, pomimo rekordowego w historii indeksu obsunięcia, TBSP daje perspektywy na zauważalnie wyższe zyski niż bankowe lokaty, a także większość aktywnie zarządzanych funduszy polskich obligacji skarbowych (w dowolnych pięcioletnich okresach indeks znajdował się w TOP3 stóp zwrotu).
Według obliczeń Beta Securities Poland, od początku istnienia (2006 r.) indeks TBSP przyniósł 83,7 proc. nominalnej stopy zwrotu (przed podatkiem), czyli ponad 31 pkt proc. więcej niż przeciętnych odnawiany w tym czasie roczny bankowy depozyt i ponad 43 pkt proc. powyżej inflacji. Średnioroczna realna stopa zwrotu została zaś wyliczona na 1,8 proc. wobec 0,54 proc. dla depozytu bankowego.
- Na początek w pierwszym roku opłata za zarządzanie to 0,1 proc. (…) Domy maklerskie przygotowały również ciekawe oferty jeśli chodzi o opłatę brokerską – zachęcał Robert Sochacki podczas ceremonii debiutu.
Zgodnie z prezentacją inwestorską, wskaźnik całkowitych kosztów funduszu (TER) to natomiast 0,5 proc.
Aktualnie TBSP.Index obejmuje 15 serii obligacji skarbowych (historycznie od 13 do 19), gdzie największy udział, sięgający blisko 10 proc., mają papiery DS0726 oraz DS1029. Średni okres do wykupu długu w całym indeksie to jednak 4,2 roku (duration to niecałe cztery lata). Przeciętny kupon to zaś 2,53 proc., ale średnia rentowność sięga 3,69 proc. Innymi słowy, jako całość indeks TBSP jest obecnie najbardziej zbliżony do obligacji DS0726. Jej zakup na rynku GPW może być jednak bardziej kosztowny niż w przypadku ETF-a na całą krzywą (spread kupno/sprzedaż dla referencyjnych papierów to prawie 0,85 proc. wobec 0,05 proc. w przypadku ETFBTBSP).
- Inwestujemy fizycznie, czyli kupujemy praktycznie wszystkie obligacje, które są w indeksie – wyjaśnił Mateusz Mucha, zapowiadając jednocześnie, że fundusz będzie reinwestował otrzymywane kupony.
Jak można było usłyszeć podczas debiutu, Beta Securities Poland liczy, że nowym funduszem zainteresują się nie tylko inwestorzy indywidualni, ale także więksi gracze zainteresowani na przykład lokowaniem płynności.
ETFBTBSP jest dziewiątym funduszem indeksowym z rodziny Beta na GPW. W poniedziałek do godz. 11.10 zawarto nim kilkanaście transakcji o łącznej wartości 50 tys. zł.
INFORMACJE O PRZETWARZANIU TWOICH DANYCH OSOBOWYCH
Administratorem Twoich danych osobowych przekazywanych podczas rejestracji w serwisie Obligacje.pl, jest: Obligacje.pl sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie, ul. Złota 59, 00-120 Warszawa, KRS nr 0000394325.
Możesz skontaktować się z nami za pośrednictwem poczty elektronicznej (bok@obligacje.pl) lub telefonicznie (022 110-03-67). Kontakt telefoniczny dostępny jest od poniedziałku do piątku, w godzinach od 10:00 do 16:00.
Cele i podstawa przetwarzania Twoich danych osobowych
Twoje dane osobowe gromadzimy jednorazowo, wyłącznie gdy zakładasz konto i/lub dokonujesz zakupu Usług Płatnych w serwisie Obligacje.pl.
Twoje podstawowe dane osobowe
Gdy zakładasz konto w serwisie Obligacje.pl, gromadzimy jedynie te dane osobowe, które są niezbędne dla prawidłowego świadczenia przez nas usług i wykonania umowy, czyli:
Twoje dane, o których mowa powyżej, przetwarzamy wyłącznie po to, abyśmy mogli wywiązać się z zawartej z Tobą umowy o świadczenie usług, gdy korzystasz z serwisu Obligacje.pl.
Dane osobowe przetwarzane w celu dostarczania Ci informacji o wskazanych przez Ciebie emitentach oraz obligacjach
Jeżeli na swoim koncie wskażesz listę emitentów oraz obligacji, które chcesz obserwować będziemy na Twój adres e-mail przesyłać powiadomienia wraz z aktywnym linkiem dotyczące zmiany notowań wskazanych obligacji, ważnych dat z nimi związanych oraz nowych informacji w serwisie Obligacje.pl o wskazanym emitencie. Te dane przetwarzamy po to, abyśmy mogli wywiązać się z zawartej z Tobą umowy o świadczenie usług, gdy korzystasz z serwisu Obligacje.pl i decydujesz się na korzystanie z takich usług.
Jeśli będziesz chciał zrezygnować z otrzymywania powiadomień, w każdej chwili możesz anulować subskrypcję, wycofując odpowiednie zgody w panelu konfiguracyjnym Twojego konta. Jeśli wolisz, swoje żądanie możesz przesłać nam pocztą elektroniczną lub też zgłosić je telefonicznie.
Dane osobowe przetwarzane w celu dostarczania Ci informacji o aktualnych ofertach
Jeśli wyraziłeś na to zgodę, zaznaczając odpowiednie pole w formularzu rejestracyjnym lub panelu konfiguracyjnym Twojego konta, od czasu do czasu będziemy na Twój adres e-mail przesyłać informacje o aktualnych publicznych emisjach papierów wartościowych, a także informacje o nowościach w serwisie Obligacje.pl.
Także i taką zgodę możesz cofnąć w każdym czasie, korzystając z odpowiedniej opcji w panelu konfiguracji konta. Jeśli wolisz, swoje żądanie możesz przesłać nam pocztą elektroniczną lub też zgłosić je telefonicznie. Wycofanie zgody nie wpływa na zgodność z prawem przetwarzania, którego dokonaliśmy na podstawie Twojej zgody przed jej wycofaniem.
Wyrażenie przez Ciebie zgody na przetwarzanie danych osobowych w tym zakresie jest dobrowolne i nie stanowi warunku założenia konta w serwisie.
Jak długo przechowujemy Twoje dane osobowe?
Twoje dane przetwarzamy tylko tak długo, jak to niezbędne – co oznacza, że usuniemy je, gdy zlikwidujesz swoje konto w serwisie Obligacje.pl bądź w inny sposób rozwiążesz z nami umowę o dostęp do serwisu.
Kto ma dostęp do Twoich danych osobowych?
Do Twoich danych osobowych mamy dostęp wyłącznie my, w tym nasi upoważnieni pracownicy.
Dane te mogą być ponadto przetwarzanie przez naszych współpracowników, którzy świadczą usługi na naszą rzecz, w szczególności w zakresie obsługi księgowej, obsługi IT lub hostingu.
Jeżeli korzystasz z płatności elektronicznych lub kartą płatniczą, możemy udostępniać Twoje dane w zakresie niezbędnym do dokonania płatności firmom obsługującym płatności w serwisie.
Jeżeli wyraziłeś na to zgodę i korzystasz z konta bezpłatnego, niektóre Twoje dane możemy udostępniać naszym partnerom, którymi są współpracujące z nami domy i biura maklerskie, a także krajowe podmioty przeprowadzające prywatne emisje obligacji.
Twoje prawa
W związku z przetwarzaniem Twoich danych osobowych przez serwis Obligacje.pl przysługują Ci różnorodne prawa, o których chcielibyśmy poinformować poniżej.
Wszelkie żądania związane z Twoimi prawami możesz zgłosić nam za pośrednictwem poczty elektronicznej (bok@obligacje.pl) lub poczty tradycyjnej (na adres wskazany powyżej).
Chcemy prawidłowo zabezpieczyć Twoje dane, dlatego też przed wykonaniem Twoich poleceń zastrzegamy sobie możliwość zadania Ci dodatkowych pytań, aby potwierdzić Twoją tożsamość.
Masz prawo dostępu do Twoich danych osobowych
Przysługuje Ci prawo dostępu do treści Twoich danych osobowych, a także prawo do uzyskania potwierdzenia, czy dane te są przetwarzane.
Ponadto w każdej chwili możesz zwrócić się do nas o następujące informacje:
Przysługuje Ci również prawo uzyskania kopii Twoich danych osobowych. Pierwszą taką kopię wydamy Ci bezpłatnie.
Masz prawo żądania sprostowania Twoich danych osobowych
Dbamy o to, by Twoje dane były poprawne i kompletne. Jeśli mimo tego stwierdzisz, że tak nie jest – powiedz nam o tym. W każdym momencie przysługuje Ci prawo sprostowania lub uzupełnienia danych.
Masz prawo żądania ograniczenia przetwarzania Twoich danych osobowych
W pewnych przypadkach możesz żądać, by przetwarzanie Twoich danych osobowych zostało przez nas ograniczone wyłącznie do ich posiadania:
Masz prawo żądania usunięcia Twoich danych osobowych
W pewnych przypadkach możesz żądać, by zgromadzone przez nas Twoje dane osobowe zostały usunięte. Prawo to przysługuje Ci, gdy:
Masz prawo wnieść sprzeciw wobec przetwarzania Twoich danych osobowych
Przysługuje Ci prawo wniesienia sprzeciwu wobec przetwarzania Twoich danych osobowych. Sprzeciw ten będzie uzasadniony, jeśli jego podstawą będą przyczyny związane z Twoją szczególną sytuacją.
Możesz również wnieść sprzeciw, jeśli Twoje dane osobowe wykorzystywane były przez nas dla celów marketingu bezpośredniego.
Masz prawo przenosić Twoje dane osobowe
Masz prawo żądać, by Twoje dane osobowe podane przy rejestracji w serwisie zostały Ci przez nas wydane w ustrukturyzowanym, nadającym się do odczytu maszynowego i powszechnie używanym formacie.
Możesz przesłać te dane innemu administratorowi bez jakichkolwiek przeszkód z naszej strony.
Możesz również zwrócić się do nas o przekazanie Twoich danych wprost innemu administratorowi – wykonamy to, o ile tylko będzie to technicznie możliwe.
Prawo wniesienia skargi do organu nadzorczego
Dokładamy najwyższych starań, by zapewnić najpełniejszą ochronę Twoich danych osobowych zgodnie z przepisami obowiązującego prawa.
Jeśli mimo to uznasz, że przetwarzamy Twoje dane osobowe niezgodnie z prawem, przysługuje Ci prawo wniesienia skargi do organu nadzorczego.
W przypadku Polski organem nadzorczym jest Prezes Urzędu Ochrony Danych Osobowych.
Możesz jednak wnieść skargę również do organu nadzorczego państwa członkowskiego Unii Europejskiej, które jest miejscem Twego zwykłego pobytu, miejscem pracy lub miejscem popełnienia domniemanego naruszenia prawa.
Nie profilujemy
Twoje dane osobowe przetwarzamy w sposób zautomatyzowany. Nie stosujemy jednak profilowania.
Kontakt z nami
Jeśli jakiekolwiek informacje przedstawione powyżej wydają Ci się niejasne, chętnie udzielimy dodatkowych wyjaśnień. Wszelkie pytania związane z polityką prywatności prosimy kierować pocztą elektroniczną (bok@obligacje.pl) lub pocztą tradycyjną (na adres wskazany powyżej).
Zaloguj się