piątek, 22 listopada 2024

Newsroom

Mo-Bruk z bardzo niską płynnością

msd | 18 listopada 2015
W perspektywie kolejnych miesięcy firma zajmująca się gospodarowaniem odpadami i produkcją nawierzchni betonowych zmuszona będzie ponownie ubiegać się o refinansowanie obligacji. Jej majątek obrotowy pokrywa tylko jedną trzecią krótkoterminowych zobowiązań.

Wartość wygasających w sierpniu przyszłego roku obligacji to 16,4 mln zł wobec początkowo uplasowanych 20 mln zł. Zresztą i to była emisja refinansująca, która służyła spłacie papierów serii A wyemitowanych w 2011 r. Pozostałą część wykupiono wówczas przy pomocy środków z kredytu, którego termin spłaty przypada po wykupie obligacji. W przeciwieństwie do papierów dłużnych serii B, nie obciąża on jeszcze krótkoterminowej części bilansu.

Przeniesienie wygasających w przyszłym roku obligacji do krótkoterminowych zobowiązań spowodowało, że i tak dotychczas niska płynność bieżąca grupy Mo-Bruk spadła wręcz do poziomów rzadko widywanych na Catalyst. Majątek obrotowy w kwocie 10 mln zł pokrywał we wrześniu zaledwie 0,33x krótkoterminowych zobowiązań i to tylko pod warunkiem, że te ostatnie zostaną pomniejszone o znajdujące się w pasywach dotacje (2,5 mln zł w części krótkoterminowej). 

Żeby dokończyć lekturę należy wykupić abonament

Więcej wiadomości o Mo-Bruk S.A.

Więcej wiadomości kategorii Catalyst