Skonsolidowane przychody spółki wzrosły o 36 proc. r/r do 9,7 mln zł w III kwartale, lecz na skutek utworzonych w tym czasie odpisów aktualizujących należności jej zysk operacyjny pozostał na poziomie 2,4 mln zł. Wysoka baza przychodów finansowych z ubiegłego roku (m.in. różnice kursowe), a także wzrost efektywnej stopy podatkowej, sprawiły jednak, że PragmaGO zamknęła III kwartał z niespełna 0,9 mln zł zysku netto w stosunku do 1,5 mln zł rok wcześniej. Łącznie po trzech kwartałach tego roku skonsolidowany zysk netto faktoringowej spółki wynosił niecałe 2,1 mln zł wobec 2 mln zł rok wcześniej, mimo że jej przychody wzrosły w tym czasie o 38 proc.
Na razie wierzycielom Pragmy pozostaje mieć nadzieje, że inwestycje we wzrost biznesu dopiero przyniosą owoce. Jak na razie, wymagają one głównie wzrostu finansowania kapitałem obcym. W samym tylko III kwartale portfel należności spółki wzrósł bowiem o 14,3 mln zł do 128,3 mln zł (w ciągu tych trzech miesięcy zdążył się on dwukrotnie „obrócić”), co naturalnie pociągnęło za sobą ujemne przepływy operacyjne. Między lipcem a wrześniem PragmaGO zanotowała 9,3 mln zł odpływu środków pieniężnych z podstawowej działalności (22,4 mln zł od początku roku). Zarówno wzrosło więc zadłużenie grupy, jak i spadło saldo środków pieniężnych na jej kontach.
W minionym kwartale dług netto PragmyGO wzrósł o 11,5 mln zł do 75,5 mln zł, powracając do poziomu z końca 2020 r., gdy spółka była w przeddzień dokapitalizowania przez nowego właściciela. Dlatego mimo podobnego poziomu zobowiązań odsetkowych, relacja długu netto do kapitałów własnych to jednak 1,13x we wrześniu, czyli nadal o połowę mniej niż trzy kwartały wcześniej. Zanotowany na koniec III kwartału poziom najpewniej nie jest jednak ostatnim słowem Pragmy, jeśli chodzi o poziom zlewarowania.
Wobec dalszej budowy portfela należonści na koniec września PragmaGO dysponowała już tylko 5,1 mln zł gotówki, co było najniższym poziomem od 2018 r. Przy znaczącej poprawie terminów zapadalności zadłużenia grupa miała jednak najmniej krótkoterminowych zobowiązań od półtora roku (27,9 mln zł, w tym 19,9 mln zł długu), stąd jej płynność natychmiastowa nie odbiegała istotnie od poziomów spotykanych w przeszłości. Gotówka pokrywała 0,18x zobowiązań wymagalnych w perspektywie 12 miesięcy, ale – co warto podkreślić – już dzień po zamknięciu III kwartału PragmaGO przydzieliła inwestorom pochodzące z publicznej oferty obligacje o wartości 17 mln zł.
Na razie z dwóch tegorocznych publicznych emisji PragmaGO zebrała 33 mln zł wobec 100 mln zł, na które pozwala jej prospekt emisyjny wygasający już w połowie stycznia. Jeśli spółka miałaby wyjść na rynek z kolejną ofertą, to prawdopodobnie teraz byłby na to odpowiedni moment (po wynikach, ale przed okresem świątecznym). Szanse, że tak się jednak stanie nieco zmniejsza – właśnie zapowiedziana – emisja Kruka (obie spółki mają tego samego oferującego).
Na Catalyst notowanych jest sześć serii długu PragmyGO. Pochodzące z tegorocznych emisji papiery PRF0525 oraz PRF1025 wyceniana są w piątek kolejno na 101,45 oraz 100,0 proc. nominału (5,2 i 5,5 proc. rentowności brutto, jeśli przyjąć, że w kolejnych okresach WIBOR wyniesie 1,82 proc.).
INFORMACJE O PRZETWARZANIU TWOICH DANYCH OSOBOWYCH
Administratorem Twoich danych osobowych przekazywanych podczas rejestracji w serwisie Obligacje.pl, jest: Obligacje.pl sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie, ul. Złota 59, 00-120 Warszawa, KRS nr 0000394325.
Możesz skontaktować się z nami za pośrednictwem poczty elektronicznej (bok@obligacje.pl) lub telefonicznie (022 110-03-67). Kontakt telefoniczny dostępny jest od poniedziałku do piątku, w godzinach od 10:00 do 16:00.
Cele i podstawa przetwarzania Twoich danych osobowych
Twoje dane osobowe gromadzimy jednorazowo, wyłącznie gdy zakładasz konto i/lub dokonujesz zakupu Usług Płatnych w serwisie Obligacje.pl.
Twoje podstawowe dane osobowe
Gdy zakładasz konto w serwisie Obligacje.pl, gromadzimy jedynie te dane osobowe, które są niezbędne dla prawidłowego świadczenia przez nas usług i wykonania umowy, czyli:
Twoje dane, o których mowa powyżej, przetwarzamy wyłącznie po to, abyśmy mogli wywiązać się z zawartej z Tobą umowy o świadczenie usług, gdy korzystasz z serwisu Obligacje.pl.
Dane osobowe przetwarzane w celu dostarczania Ci informacji o wskazanych przez Ciebie emitentach oraz obligacjach
Jeżeli na swoim koncie wskażesz listę emitentów oraz obligacji, które chcesz obserwować będziemy na Twój adres e-mail przesyłać powiadomienia wraz z aktywnym linkiem dotyczące zmiany notowań wskazanych obligacji, ważnych dat z nimi związanych oraz nowych informacji w serwisie Obligacje.pl o wskazanym emitencie. Te dane przetwarzamy po to, abyśmy mogli wywiązać się z zawartej z Tobą umowy o świadczenie usług, gdy korzystasz z serwisu Obligacje.pl i decydujesz się na korzystanie z takich usług.
Jeśli będziesz chciał zrezygnować z otrzymywania powiadomień, w każdej chwili możesz anulować subskrypcję, wycofując odpowiednie zgody w panelu konfiguracyjnym Twojego konta. Jeśli wolisz, swoje żądanie możesz przesłać nam pocztą elektroniczną lub też zgłosić je telefonicznie.
Dane osobowe przetwarzane w celu dostarczania Ci informacji o aktualnych ofertach
Jeśli wyraziłeś na to zgodę, zaznaczając odpowiednie pole w formularzu rejestracyjnym lub panelu konfiguracyjnym Twojego konta, od czasu do czasu będziemy na Twój adres e-mail przesyłać informacje o aktualnych publicznych emisjach papierów wartościowych, a także informacje o nowościach w serwisie Obligacje.pl.
Także i taką zgodę możesz cofnąć w każdym czasie, korzystając z odpowiedniej opcji w panelu konfiguracji konta. Jeśli wolisz, swoje żądanie możesz przesłać nam pocztą elektroniczną lub też zgłosić je telefonicznie. Wycofanie zgody nie wpływa na zgodność z prawem przetwarzania, którego dokonaliśmy na podstawie Twojej zgody przed jej wycofaniem.
Wyrażenie przez Ciebie zgody na przetwarzanie danych osobowych w tym zakresie jest dobrowolne i nie stanowi warunku założenia konta w serwisie.
Jak długo przechowujemy Twoje dane osobowe?
Twoje dane przetwarzamy tylko tak długo, jak to niezbędne – co oznacza, że usuniemy je, gdy zlikwidujesz swoje konto w serwisie Obligacje.pl bądź w inny sposób rozwiążesz z nami umowę o dostęp do serwisu.
Kto ma dostęp do Twoich danych osobowych?
Do Twoich danych osobowych mamy dostęp wyłącznie my, w tym nasi upoważnieni pracownicy.
Dane te mogą być ponadto przetwarzanie przez naszych współpracowników, którzy świadczą usługi na naszą rzecz, w szczególności w zakresie obsługi księgowej, obsługi IT lub hostingu.
Jeżeli korzystasz z płatności elektronicznych lub kartą płatniczą, możemy udostępniać Twoje dane w zakresie niezbędnym do dokonania płatności firmom obsługującym płatności w serwisie.
Jeżeli wyraziłeś na to zgodę i korzystasz z konta bezpłatnego, niektóre Twoje dane możemy udostępniać naszym partnerom, którymi są współpracujące z nami domy i biura maklerskie, a także krajowe podmioty przeprowadzające prywatne emisje obligacji.
Twoje prawa
W związku z przetwarzaniem Twoich danych osobowych przez serwis Obligacje.pl przysługują Ci różnorodne prawa, o których chcielibyśmy poinformować poniżej.
Wszelkie żądania związane z Twoimi prawami możesz zgłosić nam za pośrednictwem poczty elektronicznej (bok@obligacje.pl) lub poczty tradycyjnej (na adres wskazany powyżej).
Chcemy prawidłowo zabezpieczyć Twoje dane, dlatego też przed wykonaniem Twoich poleceń zastrzegamy sobie możliwość zadania Ci dodatkowych pytań, aby potwierdzić Twoją tożsamość.
Masz prawo dostępu do Twoich danych osobowych
Przysługuje Ci prawo dostępu do treści Twoich danych osobowych, a także prawo do uzyskania potwierdzenia, czy dane te są przetwarzane.
Ponadto w każdej chwili możesz zwrócić się do nas o następujące informacje:
Przysługuje Ci również prawo uzyskania kopii Twoich danych osobowych. Pierwszą taką kopię wydamy Ci bezpłatnie.
Masz prawo żądania sprostowania Twoich danych osobowych
Dbamy o to, by Twoje dane były poprawne i kompletne. Jeśli mimo tego stwierdzisz, że tak nie jest – powiedz nam o tym. W każdym momencie przysługuje Ci prawo sprostowania lub uzupełnienia danych.
Masz prawo żądania ograniczenia przetwarzania Twoich danych osobowych
W pewnych przypadkach możesz żądać, by przetwarzanie Twoich danych osobowych zostało przez nas ograniczone wyłącznie do ich posiadania:
Masz prawo żądania usunięcia Twoich danych osobowych
W pewnych przypadkach możesz żądać, by zgromadzone przez nas Twoje dane osobowe zostały usunięte. Prawo to przysługuje Ci, gdy:
Masz prawo wnieść sprzeciw wobec przetwarzania Twoich danych osobowych
Przysługuje Ci prawo wniesienia sprzeciwu wobec przetwarzania Twoich danych osobowych. Sprzeciw ten będzie uzasadniony, jeśli jego podstawą będą przyczyny związane z Twoją szczególną sytuacją.
Możesz również wnieść sprzeciw, jeśli Twoje dane osobowe wykorzystywane były przez nas dla celów marketingu bezpośredniego.
Masz prawo przenosić Twoje dane osobowe
Masz prawo żądać, by Twoje dane osobowe podane przy rejestracji w serwisie zostały Ci przez nas wydane w ustrukturyzowanym, nadającym się do odczytu maszynowego i powszechnie używanym formacie.
Możesz przesłać te dane innemu administratorowi bez jakichkolwiek przeszkód z naszej strony.
Możesz również zwrócić się do nas o przekazanie Twoich danych wprost innemu administratorowi – wykonamy to, o ile tylko będzie to technicznie możliwe.
Prawo wniesienia skargi do organu nadzorczego
Dokładamy najwyższych starań, by zapewnić najpełniejszą ochronę Twoich danych osobowych zgodnie z przepisami obowiązującego prawa.
Jeśli mimo to uznasz, że przetwarzamy Twoje dane osobowe niezgodnie z prawem, przysługuje Ci prawo wniesienia skargi do organu nadzorczego.
W przypadku Polski organem nadzorczym jest Prezes Urzędu Ochrony Danych Osobowych.
Możesz jednak wnieść skargę również do organu nadzorczego państwa członkowskiego Unii Europejskiej, które jest miejscem Twego zwykłego pobytu, miejscem pracy lub miejscem popełnienia domniemanego naruszenia prawa.
Nie profilujemy
Twoje dane osobowe przetwarzamy w sposób zautomatyzowany. Nie stosujemy jednak profilowania.
Kontakt z nami
Jeśli jakiekolwiek informacje przedstawione powyżej wydają Ci się niejasne, chętnie udzielimy dodatkowych wyjaśnień. Wszelkie pytania związane z polityką prywatności prosimy kierować pocztą elektroniczną (bok@obligacje.pl) lub pocztą tradycyjną (na adres wskazany powyżej).
Zaloguj się