czwartek, 02 maja 2024

Newsroom

Energa przeprowadzi emisję publiczną obligacji z opóźnieniem

ems | 23 sierpnia 2013
Koncern energetyczny właśnie poprosił o zawieszenie postępowania w Komisji Nadzoru Finansowego, którego celem miało być zatwierdzenie prospektu emisyjnego.

   Spółka poparła swoją decyzję argumentacją o przygotowywanym równolegle prospekcie emisyjnym akcji (na jego podstawie miałoby dojść do oferty prywatyzacyjnej). Intencją spółki jest uniknięcie rozbieżności w obydwu dokumentach, stąd wniosek o odłożenie prac nad prospektem należy odczytać bardziej jako opóźnienie procesu, niż jego zaniechanie. Z informacji przekazywanych wcześniej przez media wynika, że Energa planuje złożyć prospekt emisyjny akcji we wrześniu.

   Energa nie wskazała na to wprost, ale celem przeprowadzenia publicznej emisji obligacji może być właściwie tylko chęć dotarcia z emisją do drobnych inwestorów, ponieważ w przypadku instytucji prywatna ścieżka emisji jest w pełni satysfakcjonująca. Najlepszy dowód, to lipcowa emisja obligacji Energei o wartości 66 mln zł, którą w całości objął PKO BP.

   Energa ma ważny program emisji obligacji o wartości 4 mld zł, z czego koncern wykorzystał dotąd pulę 1 mld zł, która jest notowana na Catalyst (na BondSpot). Wcześniej Energa informowała, że jej celem jest przeniesienie notowań także na GPW Catalyst, a więc część detaliczną. Także z tej zapowiedzi daje się odczytać zamiar zainteresowania obligacjami detalicznych inwestorów, choć akurat w przypadku notowanej już serii przeszkodą może okazać się nominał wynoszący 10 tys. zł. 

   Obligacje Energei emitowane jako papiery siedmioletnie oprocentowane są na 1,5 pkt proc. powyżej WIBOR6M (4,19 proc. w obecnym okresie odsetkowym). Wygląda więc na to, że jeśli Energa faktycznie spróbuje zainteresować inwestorów detalicznych swoimi papierami, ci mogą liczyć na warunki podobne, może nawet nieco słabsze w porównaniu do tych jakie oferował im wcześniej Orlen (1,5 pkt proc. marży ponad WIBOR6M przy papierach czteroletnich)

Więcej wiadomości o Energa S.A., Orlen S.A.

  • Zeszłoroczna EBITDA Orlenu skorygowana o 7,7 mld zł

    26 kwietnia 2024
    W wyniku zaksięgowania przez nowy zarząd szeregu zdarzeń jednorazowych, płocki koncern podliczył zeszłoroczny wynik EBITDA na 42,3 mld zł wobec 49,9 mld zł wstępnie podawanych w lutym.
    czytaj więcej
  • Orlen gotowy wypłacić 4,8 mld zł dywidendy

    24 kwietnia 2024
    Nowy zarząd płockiego koncernu proponuje akcjonariuszom przeznaczenie 4,82 mld zł na wypłatę dywidendy w grudniu tego roku.
    czytaj więcej
  • Ogromny odpis w Orlenie

    28 marca 2024
    Koncern odpisze w wynikach 2023 r. 10,2 mld zł wartości aktywów trwałych oraz środków trwałych w budowie segmentu petrochemii.
    czytaj więcej
  • Orlen wrócił do długu netto

    22 lutego 2024
    Wobec słabszych przepływów operacyjnych w IV kwartale po raz pierwszy od roku koncern przestał utrzymywać przewagę środków pieniężnych nad zadłużeniem finansowym. W 2024 wszedł z planem zwiększenia nakładów inwestycyjnych do 38,6 mld zł i możliwością zmniejszenia marży na złotowych obligacjach PKN1225.
    czytaj więcej

Więcej wiadomości kategorii Emisje