sobota, 20 kwietnia 2024

Newsroom

Ostatnia emisja Orlenu dla 1230 inwestorów

ems | 27 czerwca 2018
Zapisy złożyło 1245 inwestorów i była to najwyższa frekwencja w publicznych emisjach obligacji od ponad dwóch lat, gdy 1402 inwestorów złożyło zapisy na obligacje Alior Banku.

Okazało się więc, że nie przywileje dla drobnych inwestorów (Orlen próbował ich zachęcić w grudniowej emisji preferencjami przy przydziale), ale rozbudowanie konsorcjum oferujących jest w stanie zwiększyć liczbę składających zapisy. A przypomnijmy, czerwcowa emisja Orlenu o wartości 200 mln zł była piątą (i ostatnią) przeprowadzoną w ramach całego programu, a także trzecią przeprowadzoną w odstępie sześciu tygodni. Jak na skalę naszego rynku, trzecia emisja o wartości 200 mln zł w krótkim odstępie czasu, mogła zaspokoić apetyty inwestorów na dług Orlenu. Cztery wcześniejsze emisje przeprowadził w pojedynkę DM PKO BP, w ostatniej ofercie udział wzięły także DM mBanku, DM Noble Securities i DM BDM.

W tym kontekście zakończoną przed czasem emisję można uznać za frekwencyjny sukces.

Średnia wartość złożonego zapisu wyniosła blisko 169 tys. zł i była to najniższa średnia spośród wszystkich publicznych emisji Orlenu przeprowadzonych w ramach drugiego programu. Dla porównania – w pierwszej z tegorocznych emisji było to prawie 395 tys. zł.

Na Catalyst notowanych jest sześć serii obligacji Orlenu, z czego pięć to emisje publiczne, a cztery, to emisje z zrealizowanego właśnie programu i to na nich skupia się obecnie uwaga rynku, który wycenia je na 2,6-2,9 proc. rentowności brutto.

Więcej wiadomości o Orlen S.A.

  • Ogromny odpis w Orlenie

    28 marca 2024
    Koncern odpisze w wynikach 2023 r. 10,2 mld zł wartości aktywów trwałych oraz środków trwałych w budowie segmentu petrochemii.
    czytaj więcej
  • Orlen wrócił do długu netto

    22 lutego 2024
    Wobec słabszych przepływów operacyjnych w IV kwartale po raz pierwszy od roku koncern przestał utrzymywać przewagę środków pieniężnych nad zadłużeniem finansowym. W 2024 wszedł z planem zwiększenia nakładów inwestycyjnych do 38,6 mld zł i możliwością zmniejszenia marży na złotowych obligacjach PKN1225.
    czytaj więcej
  • Orlen pomniejszył gotówkowe zasoby o 9,9 mld zł w III kw.

    31 października 2023
    Mimo 7,2 mld zł przepływów operacyjnych i 2,2 md zł wpływów z emisji obligacji, koncern obniżył stan środków pieniężnych do 13,6 mld zł. Nadal przekraczały one zadłużenie odsetkowe, choć w znacznie mniejszym stopniu niż w poprzednich kwartałach.
    czytaj więcej
  • Trzeci kwartał bez długu netto w Orlenie

    24 sierpnia 2023
    Na koniec czerwca kontrolowany przez skarb państwa konglomerat dysponował kwotą 23,5 mld środków pieniężnych, o 5,2 mld zł niższą niż w marcu. Część płynności trafiła na spłatę zadłużenia, a przewaga gotówki nad oprocentowanymi zobowiązaniami wzrosła do 12,5 mld zł.
    czytaj więcej

Więcej wiadomości kategorii Catalyst