czwartek, 25 kwietnia 2024

Newsroom

Hygienika może przeprowadzić emisję obligacji

msd | 01 lutego 2013
Spółka będzie potrzebować finansowania zewnętrznego na realizację śmiałych planów rozwojowych. Niewykluczone, że zdecyduje się na emisję obligacji.

   Urząd Ochrony Konkurencji i Konsumentów wydał zgodę na utworzenie przez Hygienikę i TAP Dayli Vertriebs GmbH spółki Dayli – pod nazwą tą producent środków higieny osobistej rozwija sieć drogerii, w której we wrześniu ub.r. został udziałowcem. Po spełnieniu drugiego warunku zawieszającego (podniesienie kapitału zakładowego Dayli z powodu wkładu niepieniężnego) Hygienika będzie zobowiązana do nabycia 50 proc. udziałów w Dayli za cenę 3 mln euro. Ta kwota to prawdopodobnie nie koniec zapotrzebowania spółki na środki finansowe, bowiem Kamil Kliniewski, prezes spółki, w wywiadzie dla PAP zapowiada kolejne akwizycje.

   Przedmiotem przejęcia – według prezesa Hygieniki – mogłaby zostać firma dystrybucyjna lub sieć sklepów. Spółka prowadzi aktualnie negocjacje, których finał może być znany do końca pierwszego półrocza. Ewentualne przejęcia zostałyby sfinansowane kredytem lub emisją obligacji – wynika z wypowiedzi Kliniewskiego.

   Gdyby spółka zdecydowała się na obligacje wartość oferty prawdopodobnie byłaby wyższa niż w przypadku przeprowadzonych dotychczas emisji – Hygienika ubiegała się dotychczas o nie więcej niż 5 mln zł.

   Warto także dodać, że spółka na razie zrezygnowała z planowanej wcześniej sprzedaży części produkcyjnej. Prezes Hygieniki poinformował, że poszukiwany jest partner dla tej części firmy, choć nie oznacza to jednoznacznej rezygnacji ze sprzedaży w przyszłości. 

   W trzecim kwartale ub.r. spółka zanotowała 4 tys. zł straty operacyjnej. Zaś od stycznia do września osiągnęła łącznie 801 tys. zł zysku operacyjnego przy 37,35 mln zł przychodów. Ostatecznie zysk netto wyniósł 64 tys. zł. Zapowiada się jednak, że dzięki – jeszcze nieopublikowanym – wynikom za czwarty kwartał postrzeganie sytuacji finansowej spółki może ulec poprawie.

   - Czwarty kwartał był dla Hygieniki bardzo dobry. Było widać synergię z tytułu Dayli, odrobiliśmy straty z poprzednich kwartałów. Wyniki Hygieniki za cały 2012 rok były najlepsze od czasu debiutu giełdowego w 2004 roku, rekordowe. Przychody wzrosły o kilkanaście procent, zysk netto o kilkadziesiąt – powiedział cytowany przez PAP prezes Hygieniki. Przyjmując, ze owe „kilkadziesiąt” oznacza co najmniej 50 proc., to zysk netto w 2012 r. na pewno przekroczył 172,5 tys. zł.

   Na Catalyst notowane są dwie serie obligacji Hygieniki o łącznej wartości powyżej 5,02 mln zł. Wraz z końcem lipca br. spółkę czeka wykup jednej z nich, co oznacza konieczność spłaty blisko 2,39 mln zł. To kolejny czynnik, obok zakupów w Dalyi i planowanych przejęć, który sprawia, że Hygienika będzie potrzebować więcej pieniędzy niż udaje jej się wygenerować z prowadzonej działalności.

   Obie serie papierów notowanych na warszawskim rynku obligacji wyceniane są powyżej wartości nominalnej. Podczas czwartkowej sesji za obligacje HGN0713 płacono 101,9 proc. Na 101,1 proc. wyceniane są natomiast papiery HGN1115.

Więcej wiadomości o Kerdos Group S.A.

Więcej wiadomości kategorii Catalyst