wtorek, 07 maja 2024

Newsroom

Zapisy na obligacje GNB zredukowane o 27,56 proc.

ems | 28 sierpnia 2013
Po czterech miesiącach przerwy, w czasie których Getin Noble Bank przeprowadził dwie emisje obligacji, bank znów zanotował przewagę popytu na swoje papiery.

   W ramach III emisji obligacji z trzeciego programu, GNB starał się uplasować siedmioletnie papiery o wartości 50 mln zł z marżą na poziomie 3,0 pkt proc. ponad WIBOR6M. Dwie poprzednie próby - jedna skakulowana na 80 mln zł, druga na 170 mln zł - zakończyły się bez wyczerpania pełnej puli oferty (uplasowano odpowiednio 53,4 proc. i 87,4 proc. oferty). Tym razem złożono zapisy o wartości 69 mln zł i niezbędna okazała się redukcja zapisów.

   Jak widać rynek potrzebował nieco czasu by zaakceptować obniżoną marżę (w kwietniowej emisji - ostatniej, w której konieczna była redukcja zapisów, wyniosła ona 3,1 pkt proc.). Obok czasu czynnikiem decydującym mógł być także wzrost cen obligacji GNB na Catalyst, za sprawą którego, przewaga wyżej oprocentowanych papierów na rynku wtórnym (są na nim dostępne serie o marżach od 3,75 do 3,0 pkt proc.) przestała być tak oczywista.

   Po zakończeniu emisji III serii, GNB przeprowadził także "publiczną" emisję IV serii. Celowo w cudzysłowie, ponieważ minimalny zapis nie mógł być niższy niż 5 mln zł (standardowo jest to 25 tys. zł), zatem krąg odbiorców był poważnie zawężony. Papiery IV serii o łącznej wartości 15 mln zł zostały objęte bez redukcji zapisów, ale była to najwyraźniej umówiona transakcja. 

   Na Catalyst notowanych jest dziewiętnaście serii obligacji GNB. Wyceniane są w pobliżu nominału, częściej powyżej niż poniżej.

Więcej wiadomości o Getin Noble Bank S.A.

Więcej wiadomości kategorii Emisje