sobota, 23 listopada 2024

Newsroom

KNF zatwierdziła prospekt Bestu; szczegóły emisji w poniedziałek

msd, ems | 21 marca 2014
Prospekt emisyjny, na podstawie którego spółka przeprowadzi publiczne emisje obligacji o łącznej wartości do 300 mln zł został zatwierdzony po sześciu tygodniach od złożenia.

Best zapowiada publikację prospektu na najbliższy poniedziałek. Tego dnia ma także przedstawić warunki emisji. Obligacje.pl wcześniej podały, że oferującym będzie mBank. Przyjmując, że windykator nie będzie zwlekał z uruchomieniem pierwszej emisji, kwietniowy termin, o którym pisaliśmy wydaje się niezagrożony.

Warto przypomnieć, że uruchomiony program publicznych emisji obligacji ma także Kruk. Jego wartość wynosi 150 mln zł, z czego pierwszą emisję o wartości 15 mln zł już zamknięto (z 66-proc. redukcją). Lecz nawet jeśli Best i Kruk zdecydowałyby się na prowadzenie emisji w tym samym czasie, to obie spółki nie powinny mieć kłopotów z ich uplasowaniem. Mógłby to być natomiast problem dla pozostałych emitentów, równolegle oferujących papiery dłużne w ramach emisji prywatnych.

Uwzględniając, że Kruk w ramach publicznej oferty płacił 4 pkt proc. marży, a fundusz sekurytyzacyjny zarządzany przez Best TFI emitował ostatnio papiery z marżą na poziomie 4,3 pkt proc., można przypuszczać, że Best zaoferuje stawkę znajdującą się gdzieś pośrodku, ok. 4,1-4,2 pkt proc. ponad WIBOR. Trudno natomiast za punkt odniesienia traktować obie notowane na Catalyst serie obligacji spółki, za które płaci ona 4,7 pkt proc. ponad WIBOR oraz stałe 8,98 proc. Papiery wyceniane są odpowiednio na 101,2 oraz 102 proc. 

Więcej wiadomości o Best S.A.

  • Październikowa emisja Bestu debiutuje na Catalyst

    21 listopada 2024
    W momencie, kiedy Best ruszył z kolejną ofertą papierów dłużnych do giełdowego obrotu trafiły też jego obligacje z oferty przeprowadzonej w ubiegłym miesiącu.
    czytaj więcej
  • Emisja Bestu od czwartku

    19 listopada 2024
    Windykator ponownie zaoferuje detaliczne papiery dłużne z 3,8 pkt proc. marży ponad trzymiesięczny WIBOR, ale tym razem przy nieco dłuższym okresie spłaty.
    czytaj więcej
  • Best nie planuje wyhamowania zakupów

    19 listopada 2024
    Niezależnie od rozmów o połączeniu z Kredyt Inkaso, w 2025 r. windykacyjna grupa chce nadal zwiększać inwestycje. Liczy się więc możliwością czasowego wzrostu długu netto powyżej trzykrotności EBITDA gotówkowej. Natomiast jeszcze w tym roku może zaoferować kolejne detaliczne obligacje.
    czytaj więcej
  • Zapisy na obligacje Bestu zredukowane o 47 proc.

    30 października 2024
    Mimo kolejnego obniżenia marży i konkurencji ze strony rynku wtórnego, Best ponownie mógł liczyć na wysokie zainteresowanie ze strony inwestorów.
    czytaj więcej

Więcej wiadomości kategorii Emisje