środa, 15 maja 2024

Newsroom

Obligacje Medicalgorithmics debiutują na Catalyst

msd | 29 czerwca 2016
Spółka wprowadziła do obrotu uplasowane w kwietniu trzyletnie papiery na 50 mln zł, które na rynku pierwotnym były obejmowane przez inwestorów instytucjonalnych.

Za niezabezpieczony dług Medicalgorithmics płaci WIBOR 6M plus 3,7 pkt proc. marży. Jej wysokość może zostać podniesiona o 0,5 pkt proc., jeśli relacja zadłużenia finansowego netto do EBITDA przekroczy 2,5x. 

Warunki emisji zawierają szereg kowenantów. Naruszenie części z nich nie daje jednak od razu prawa żądania przedterminowego wykupu, do tego wymagana jest też zgoda zgromadzenia obligatariuszy. Tak się dzieje na przykład, gdy wskaźnik zadłużenia wzrośnie powyżej 3,5x. Niezależnie od decyzji zgromadzenia obligatariuszy, każde naruszenie WEO oznacza dla spółki konieczność podniesienia marży o 2 pkt proc. 

Emitentowi przysługuje prawo do częściowej lub całkowitej przedterminowej spłaty. Jeśli skorzysta z niego w ciągu 12 miesięcy od przydziału papierów konieczne będzie wypłacenie obligatariuszom 1,5 proc. premii.

Warta 50 mln zł emisja została uplasowana w ramach programu do 70 mln zł. Papiery objęło 11 podmiotów.

Środki pozyskane z emisji trafiły w większości (48 mln zł) na wykup krótkoterminowych zerokuponowych obligacji, których celem było częściowe sfinansowanie 75-proc. pakietu udziałów w amerykańskiej spółce Medi-Lynx Cardiac Monitoring. Do transakcji doszło, lecz jest ona kwestionowana przez sąd.

Do godz. 14 właściciela zmieniła tylko jedna debiutująca obligacje MDG0419 o nominale 1 tys. zł. Cenę ustalono na 100,1 proc. By kupić papiery od ręki należałoby zaakceptować ofertę animatora na poziomie 101,3 proc., co dawałoby 4,9 proc. rentowności brutto. 

Medicalgorithmics, to spółka dostarczająca rozwiązania z dziedziny diagnostyki kardiologicznej, znana przede wszystkim z PocketECG, będącego kieszonkowym monitorem EKG. 

 

Więcej wiadomości o Medicalgorithmics S.A.

Więcej wiadomości kategorii Catalyst