Wzrost kapitału własnego i zrobienie miejsca na nowy dług jest „głównym powodem”, dla którego GetBack zdecydował się na przeprowadzenie publicznej oferty akcji. W ramach oferty publicznej dotychczasowi akcjonariusze chcą sprzedać do 20 mln istniejących akcji, a spółka chce uplasować 20 mln nowych papierów. Po emisji dotychczasowi akcjonariusze nadal będą mieli ponad 70 proc. akcji GetBack.
- Wzrost kapitału własnego nie tylko stworzy miejsce na dalsze finansowanie długiem, ale też pozwoli obniżyć jego koszt. Płacimy bowiem zbyt dużo w stosunku do tego, co reprezentuje nasza firma. Liczę na to, że będziemy plasować dług o 120 pkt bazowych taniej niż do tej pory – powiedział Konrad Kąkolewski, prezes GetBack na konferencji prasowej poświęconej prezentacji firmy i prospektu emisyjnego.
W publicznej emisji obligacji przeprowadzonej w ubiegłym tygodniu, GetBack oferował inwestorom 4,2 pkt proc. marży ponad WIBOR za obligacje zapadające za 3,5 roku.
Zgodnie z harmonogramem w poniedziałek rozpoczął się proces budowania księgi popytu wśród inwestorów instytucjonalnych, a we wtorek ogłoszona zostanie maksymalna cena akcji GetBack. Zapisy od inwestorów indywidualnych (szacuje się, że obejmą 10 proc. oferty) zbierane będą od 26 czerwca do 3 lipca.
Zależnie od udziału inwestorów zagranicznych w emisji, GetBack planuje także plasowanie obligacji na rynkach zagranicznych.
- Akcje i obligacje wzajemnie się przenikają. Jeśli inwestorzy zagraniczni dopiszą w tracie emisji akcji, łatwiej będzie nam plasować wśród nich także obligacje – powiedział Marek Patuła, członek zarządu GetBack odpowiedzialny za organizację finansowania, w rozmowie z dziennikarzem Obligacje.pl. – Celowa jest dywersyfikacja źródeł finansowania i wydłużenie okresu spłaty obligacji do pięciu, sześciu lat, na co obecność na rynku międzynarodowym nam pozwoli – dodał.
Zbyt wcześnie, by podawać szczegóły dotyczące warunków emisji na rynku zagranicznym (GetBack planuje także pozyskania zagranicznego finansowania bankowego). Marek Patuła podał jednak przykład firmy windykacyjnej o podobnym ratingu, która uplasowała obligacje płacąc 4,8 pkt proc. marży ponad EURIBOR.
- Firmom windykacyjnym trudno jest uzyskać ocenę ratingową wyższą niż B+ czy ewentualnie BB. Tak nasza branża jest postrzegana, a z tego wynikają koszty finansowania – dodał.
Plany pozyskania środków z emisji akcji, ani nawet zagranicznego finansowania dłużnego nie przekreślają jednak emisji obligacji na polskim rynku.
- Mamy w „piplinenie” zakup wierzytelności wartych 7,5 mld zł. Średnia cena wierzytelności bankowych to obecnie 15 proc., więc wpływy z emisji akcji możemy wydać relatywnie szybko – powiedział Konrad Kąkolewski w trakcie konferencji.
W latach 2017-19 średnie wydatki na zakup pakietów wierzytelności mają wynieść 1,9 mld zł, z czego 1,3 mld zł miałoby przypadać na własne fundusze GetBack (pozostała kwota na fundusze, którymi GetBack zarządza, ale nie jest właścicielem ich aktywów). Odzysk gotówki ma natomiast wzrosnąć z 0,7 mln zł w 2016 r. do 2,4 mld zł w 2019 r., z czego na GetBack przypada odpowiednio 0,3 mln zł i 1,5 mld zł. Z prostej kalkulacji wynika, że nawet utrzymanie dotychczasowej efektywności (55 proc. marży netto w I kw.), nie pozwoli grupie rozwijać się tylko w oparciu o własne środki.
GetBack zamierza do 2019 r. stać się liderem na krajowym rynku wierzytelności (obecnie to Kruk jest organizacją większą, choć zalicza się do niej także aktywa na rynkach zagranicznych), ale – pod wpływem inwestorów zagranicznych, którzy finansują fundusze inwestycyjne zarządzane przez GetBack, do Polski i Rumunii włączony ma zostać rynek rozwinięty – Hiszpania.
- Stworzyliśmy produkt dla inwestorów zagranicznych i zdobyliśmy zainteresowanie około 400 z nich. Pozyskaliśmy wstępne deklaracje finansowania sięgające 50 mln EUR, ale warunkiem inwestorów zagranicznych jest dołączenie rynku rozwiniętego, do obszarów, na których już działamy. Wybór padł na Hiszpanię – powiedział prezes spółki.
Odnosząc się do sporu z Getin Noble Bank (GetBack domaga się od banku zapłaty 102 mln zł poniesionych kosztów obsługi prawnej zarządzanego przez GetBack funduszu wierzytelności, którego aktywa kontroluje bank), Konrad Kąkolewski powiedział:
- Jesteśmy prawnikami. Nasze żądania wynikają z warunków podpisanej umowy o zarządzanie funduszem i są bezsporne.
Na Catayst znajdują się 24 serie obligacji GetBacku, które w większości wyceniane są z rentownościami od 5,4 do 5,9 proc. brutto.
INFORMACJE O PRZETWARZANIU TWOICH DANYCH OSOBOWYCH
Administratorem Twoich danych osobowych przekazywanych podczas rejestracji w serwisie Obligacje.pl, jest: Obligacje.pl sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie, ul. Złota 59, 00-120 Warszawa, KRS nr 0000394325.
Możesz skontaktować się z nami za pośrednictwem poczty elektronicznej (bok@obligacje.pl) lub telefonicznie (022 110-03-67). Kontakt telefoniczny dostępny jest od poniedziałku do piątku, w godzinach od 10:00 do 16:00.
Cele i podstawa przetwarzania Twoich danych osobowych
Twoje dane osobowe gromadzimy jednorazowo, wyłącznie gdy zakładasz konto i/lub dokonujesz zakupu Usług Płatnych w serwisie Obligacje.pl.
Twoje podstawowe dane osobowe
Gdy zakładasz konto w serwisie Obligacje.pl, gromadzimy jedynie te dane osobowe, które są niezbędne dla prawidłowego świadczenia przez nas usług i wykonania umowy, czyli:
Twoje dane, o których mowa powyżej, przetwarzamy wyłącznie po to, abyśmy mogli wywiązać się z zawartej z Tobą umowy o świadczenie usług, gdy korzystasz z serwisu Obligacje.pl.
Dane osobowe przetwarzane w celu dostarczania Ci informacji o wskazanych przez Ciebie emitentach oraz obligacjach
Jeżeli na swoim koncie wskażesz listę emitentów oraz obligacji, które chcesz obserwować będziemy na Twój adres e-mail przesyłać powiadomienia wraz z aktywnym linkiem dotyczące zmiany notowań wskazanych obligacji, ważnych dat z nimi związanych oraz nowych informacji w serwisie Obligacje.pl o wskazanym emitencie. Te dane przetwarzamy po to, abyśmy mogli wywiązać się z zawartej z Tobą umowy o świadczenie usług, gdy korzystasz z serwisu Obligacje.pl i decydujesz się na korzystanie z takich usług.
Jeśli będziesz chciał zrezygnować z otrzymywania powiadomień, w każdej chwili możesz anulować subskrypcję, wycofując odpowiednie zgody w panelu konfiguracyjnym Twojego konta. Jeśli wolisz, swoje żądanie możesz przesłać nam pocztą elektroniczną lub też zgłosić je telefonicznie.
Dane osobowe przetwarzane w celu dostarczania Ci informacji o aktualnych ofertach
Jeśli wyraziłeś na to zgodę, zaznaczając odpowiednie pole w formularzu rejestracyjnym lub panelu konfiguracyjnym Twojego konta, od czasu do czasu będziemy na Twój adres e-mail przesyłać informacje o aktualnych publicznych emisjach papierów wartościowych, a także informacje o nowościach w serwisie Obligacje.pl.
Także i taką zgodę możesz cofnąć w każdym czasie, korzystając z odpowiedniej opcji w panelu konfiguracji konta. Jeśli wolisz, swoje żądanie możesz przesłać nam pocztą elektroniczną lub też zgłosić je telefonicznie. Wycofanie zgody nie wpływa na zgodność z prawem przetwarzania, którego dokonaliśmy na podstawie Twojej zgody przed jej wycofaniem.
Wyrażenie przez Ciebie zgody na przetwarzanie danych osobowych w tym zakresie jest dobrowolne i nie stanowi warunku założenia konta w serwisie.
Jak długo przechowujemy Twoje dane osobowe?
Twoje dane przetwarzamy tylko tak długo, jak to niezbędne – co oznacza, że usuniemy je, gdy zlikwidujesz swoje konto w serwisie Obligacje.pl bądź w inny sposób rozwiążesz z nami umowę o dostęp do serwisu.
Kto ma dostęp do Twoich danych osobowych?
Do Twoich danych osobowych mamy dostęp wyłącznie my, w tym nasi upoważnieni pracownicy.
Dane te mogą być ponadto przetwarzanie przez naszych współpracowników, którzy świadczą usługi na naszą rzecz, w szczególności w zakresie obsługi księgowej, obsługi IT lub hostingu.
Jeżeli korzystasz z płatności elektronicznych lub kartą płatniczą, możemy udostępniać Twoje dane w zakresie niezbędnym do dokonania płatności firmom obsługującym płatności w serwisie.
Jeżeli wyraziłeś na to zgodę i korzystasz z konta bezpłatnego, niektóre Twoje dane możemy udostępniać naszym partnerom, którymi są współpracujące z nami domy i biura maklerskie, a także krajowe podmioty przeprowadzające prywatne emisje obligacji.
Twoje prawa
W związku z przetwarzaniem Twoich danych osobowych przez serwis Obligacje.pl przysługują Ci różnorodne prawa, o których chcielibyśmy poinformować poniżej.
Wszelkie żądania związane z Twoimi prawami możesz zgłosić nam za pośrednictwem poczty elektronicznej (bok@obligacje.pl) lub poczty tradycyjnej (na adres wskazany powyżej).
Chcemy prawidłowo zabezpieczyć Twoje dane, dlatego też przed wykonaniem Twoich poleceń zastrzegamy sobie możliwość zadania Ci dodatkowych pytań, aby potwierdzić Twoją tożsamość.
Masz prawo dostępu do Twoich danych osobowych
Przysługuje Ci prawo dostępu do treści Twoich danych osobowych, a także prawo do uzyskania potwierdzenia, czy dane te są przetwarzane.
Ponadto w każdej chwili możesz zwrócić się do nas o następujące informacje:
Przysługuje Ci również prawo uzyskania kopii Twoich danych osobowych. Pierwszą taką kopię wydamy Ci bezpłatnie.
Masz prawo żądania sprostowania Twoich danych osobowych
Dbamy o to, by Twoje dane były poprawne i kompletne. Jeśli mimo tego stwierdzisz, że tak nie jest – powiedz nam o tym. W każdym momencie przysługuje Ci prawo sprostowania lub uzupełnienia danych.
Masz prawo żądania ograniczenia przetwarzania Twoich danych osobowych
W pewnych przypadkach możesz żądać, by przetwarzanie Twoich danych osobowych zostało przez nas ograniczone wyłącznie do ich posiadania:
Masz prawo żądania usunięcia Twoich danych osobowych
W pewnych przypadkach możesz żądać, by zgromadzone przez nas Twoje dane osobowe zostały usunięte. Prawo to przysługuje Ci, gdy:
Masz prawo wnieść sprzeciw wobec przetwarzania Twoich danych osobowych
Przysługuje Ci prawo wniesienia sprzeciwu wobec przetwarzania Twoich danych osobowych. Sprzeciw ten będzie uzasadniony, jeśli jego podstawą będą przyczyny związane z Twoją szczególną sytuacją.
Możesz również wnieść sprzeciw, jeśli Twoje dane osobowe wykorzystywane były przez nas dla celów marketingu bezpośredniego.
Masz prawo przenosić Twoje dane osobowe
Masz prawo żądać, by Twoje dane osobowe podane przy rejestracji w serwisie zostały Ci przez nas wydane w ustrukturyzowanym, nadającym się do odczytu maszynowego i powszechnie używanym formacie.
Możesz przesłać te dane innemu administratorowi bez jakichkolwiek przeszkód z naszej strony.
Możesz również zwrócić się do nas o przekazanie Twoich danych wprost innemu administratorowi – wykonamy to, o ile tylko będzie to technicznie możliwe.
Prawo wniesienia skargi do organu nadzorczego
Dokładamy najwyższych starań, by zapewnić najpełniejszą ochronę Twoich danych osobowych zgodnie z przepisami obowiązującego prawa.
Jeśli mimo to uznasz, że przetwarzamy Twoje dane osobowe niezgodnie z prawem, przysługuje Ci prawo wniesienia skargi do organu nadzorczego.
W przypadku Polski organem nadzorczym jest Prezes Urzędu Ochrony Danych Osobowych.
Możesz jednak wnieść skargę również do organu nadzorczego państwa członkowskiego Unii Europejskiej, które jest miejscem Twego zwykłego pobytu, miejscem pracy lub miejscem popełnienia domniemanego naruszenia prawa.
Nie profilujemy
Twoje dane osobowe przetwarzamy w sposób zautomatyzowany. Nie stosujemy jednak profilowania.
Kontakt z nami
Jeśli jakiekolwiek informacje przedstawione powyżej wydają Ci się niejasne, chętnie udzielimy dodatkowych wyjaśnień. Wszelkie pytania związane z polityką prywatności prosimy kierować pocztą elektroniczną (bok@obligacje.pl) lub pocztą tradycyjną (na adres wskazany powyżej).
Zaloguj się